تیتر اصلی: آیا پایان رشد قیمت بیتکوین فرا رسیده‌؟!

تحلیل و گزارش بازارها بازار رمزارزها

وضعیت سلامت شبکه

فعالیت در شبکه بیت کوین طی هفته گذشته (۹ تا ۱۵ آوریل ۲۰۲۳) با نوسان و دستیابی قیمت به محدوده مقاومتی ۳۳,۳۰۰ دلار مجددا ریکاوری شد، به طوری که شاهد جهش در تعداد آدرس‌های فعال (نمودار نارنجی) بودیم و تا زمان نگارش این مقاله (۱۹ آوریل) تقریبا به ۱.۰۲۴ میلیون آدرس فعال رسیده‌ است. از سوی دیگر، تراکنش‌ها در شبکه بیت کوین با رشد قیمت افزایش یافته و در حال حاضر میانه حجم تراکنش‌ها (نمودار بنفش) توانسته به سطوح پیشین خود برسد. این موضوع بازتاب فعالیت نهنگ‌های بیت کوین است.

وضعیت سلامت شبکه

با وجود ثبت ATH سختی شبکه، هش‌ریت توانسته روند صعودی خود را ادامه دهد که نشان‌دهنده تمایل نسبی ماینرها به حضور در شبکه است. میانه زمان ساخت بلاک هم به محدوده ۷.۱۱ دقیقه رسیده که در صورت پایین بودن زمان ساخت بلاک از ناحیه ۱۰ دقیقه، پتانسیل برای افزایش دوباره سختی شبکه بالا خواهد رفت. این موضوع می‌تواند بر عملکرد ماینرها تاثیر بگذارد و موجب افت نرخ هش شود.

 

هش‌ریت

 

وضعیت عرضه و تقاضا در شبکه

با توجه به حجم کوین در سود و ضرر شاهد انباشت چشمگیری در ناحیه ۲۷.۶۰۰ تا ۲۷.۶۰۰ دلار هستیم. پس از آن محدوده مورد توجه معامله‌گران برای انباشت منطقه ۲۹.۴۰۰ تا ۳۰.۳۳۰ دلار بود. ۳۰۹ هزار بیت کوین در محدوده ۳۰.۴۰۳ تا ۳۲.۱۵۶ دلار در ضرر قرار دارند که می‌توان این محدوده را به عنوان ناحیه مقاومتی مهم پیش‌رو در نظر داشت. در صورت تدوام رشد قیمت و عبور از این منطقه، حجم قابل توجهی کوین تا ناحیه ۳۴.۹۰۰  دلار در ضرر قرار ندارد.

وضعیت عرضه و تقاضا در شبکه

 

نسبت خروجی بیت کوین در سود از سوی هولدرهای کوتاه مدت در هفته اخیر با هر اصلاح قیمت، کاهش پیدا می‌کرد که بازتاب ترس این دسته از معامله‌گران است. شاخص SOPR به محدوده کلیدی ۱ نزدیک شده که در صورت مساعد بودن شرایط، عدم تشدید ریسک و حفظ این سطح کلیدی احتمالا می‌توان به رشد قیمت امیدوار بود.

نسبت خروجی بیتکوین در سود از سوی هولدرهای کوتاه مدت

علی‌رغم کاهش خروجی کوین توسط دارندگان کوتاه مدت، هولدرهای بلندمدت با رشد قیمت حجم خروجی بیت کوین خود را در سود افزایش داده‌اند که بخشی از این توزیع مربوط به باند سنی ۵ تا ۷ سال بوده‌ است. در حال حاضر شاخص به سطح کلیدی ۱ رسیده‌ که در صورت حفظ این محدوده مهم و ادامه‌دار شدن روند صعودی معیار در کنار سایر عوامل، رشد قیمت محتمل خواهد شد.

 

یکی از نواحی که نهنگ‌های شبکه دست به انباشت کوین زده‌اند، محدوده ۲۸.۱۸۵ دلار است. انباشت‌هایی هم در ناحیه ۳۰.۰۰۰ دلار انجام شده، اما طی روزهای گذشته مقداری از موجودی خود را کاهش داده اند که نشان‌دهنده توزیع از سوی آن‌هاست.

 

یکی از نواحی که نهنگ‌های شبکه دست به انباشت کوین زده‌اند

فاز معامله‌گران بیت کوین

نسبت سود به ضرر کسب نشده روند صعودی خود را همچنان ادامه داده و شبکه به طور کلی در سود محقق نشه قرار گرفته ‌است.
با توجه به رشد قیمت و حرکت فعلی شاخص به فاز خوش‌بینی معامله‌گران پی خواهیم برد. باید در نظر داشت که در صورت حفظ روند فعلی NUPL و افزایش سود محقق نشده می‌توان امید معامله‌گران به رشد قیمت را دریافت نمود که در صورت عدم تشدید ریسک در کنار سایر عوامل، امری مثبت تلقی می‌شود.

 

nupl

نسبت ورودی بیتکوین به صرافی‌ها در چند روز اخیر به طور مجدد افزایش یافته که با توجه به رشد قیمت احتمالا عمدتا در جهت توزیع بوده‌است. با وجود غالب شدن حجم ورودی به صرافی‌ها میزان آن نسبت به گذشته بالا نیست.

نسبت ورودی بیتکوین به صرافی‌هانزدیک‌ترین و یکی از تاریخ‌های سررسید مهم برای بازار آپشن از نظر حجم قراردادهای باز (معادل تقریبا ۶۱۲ میلیون دلار) در هفته آتی، مصادف با ۲۱ آپریل ۲۰۲۳ است.
حداکثر ضرر (Max Pain برای معاملات آپشن) برابر با ۲۹,۰۰۰ دلار می‌باشد. مهم‌ترین مقاومت‌های قیمتی برای این تاریخ به ترتیب برابر با ۳۱,۰۰۰ و سپس ناحیه ۳۲,۰۰۰ با حجم قرار داد باز Call نسبتا چشمگیر به عنوان محدوده مهم بعدی است. نواحی حمایتی حائز اهمیت برابر با ۲۸,۰۰۰ و ۲۹.۰۰۰ دلار خواهد بود.  

نزدیک‌ترین و یکی از تاریخ‌های سررسید مهم برای بازار آپشن از نظر حجم قراردادهای باز

جمع‌بندی

به طور کلی سلامت شبکه از لحاظ فعالیت و امنیت در وضعیت مطلوبی قرار دارد. از لحاظ ارزشگذاری، ارزندگی بیت کوین کاهش یافته که می‌تواند تردید به ارزندگی و کاهش تقاضا در شبکه را محتمل سازد.
با وجود ورودی کوین به صرافی همچنان توزیع‌های شدید در شبکه دیده نمی‌شود، اما متقابلا ضعف نسبی تقاضا نسبت به قبل وجود دارد.
در حال حاضر معیارهای درون شبکه، در نواحی مهمی قرار دارند که عدم تشدید ریسک و حفظ وضعیت فعلی شاخص‌ها می‌تواند یکی از عوامل کمک‌کننده به بهبود عملکرد قیمت در کوتاه مدت باشد.

مطلب پیشنهادی : دسترسی به گزارش آنچین هفته گذشته (هفته منتهی به ۹ آوریل)

مطالب مشابه

4.3 9 رای ها
امتیازدهی به مقاله
اشتراک در
اطلاع از
guest
7 نظرات
قدیمی‌ترین
تازه‌ترین بیشترین رأی
بازخورد (Feedback) های اینلاین
مشاهده همه دیدگاه ها
fahad22
fahad22
11 ماه قبل

ممنون عالی بود

Mohamad t.A
Mohamad t.A
11 ماه قبل

سلام و تشکر بابت مقاله ارزشمند تون .
Max pain یا همون بیشترین ضرر برای معاملات آپشن شیکاگو برابر ۲۹ هزار دلار هست یعنی چی ؟ژعنب قیمت به ۲۹ هزار دلار برسه کیا خیلی ضرر میکنن؟؟

آزاده
ویرایشگر
11 ماه قبل
پاسخ به  Mohamad t.A

باسلام
Max pain جایی هست که عمده معاملات کال و هم معاملات پوت ضرر میکنن؛ یعنی اگر قیمت به این ناحیه برسه برای عمده قراردادهای کال و پوت بده. البته الزامی نداره قیمت همیشه در تاریخ سررسید به مکس پین خودش برسه.

پوریا
پوریا
11 ماه قبل

خیلی ممنونم ❤️

پوریا
پوریا
11 ماه قبل

بسیار عالی و کاربردی
ممنون از اقای رمزعلی و تیم فوق العادشون

آرسام
آرسام
11 ماه قبل

درود برشما
توضیحاتتون عالی است🤗🙏

Shayankia
Shayankia
11 ماه قبل

ممنونم عالی بود🙏🏻

درباره ما

اِکوتِرِیل، پایگاه تحلیلی و آموزشی اقتصاد و بازارهای مالی

×